Ο κύκλος δεδομένων: πώς η διαφάνεια αντικαθιστά την υποθήκη και ξαναγράφει τους κανόνες της χρηματοδότησης
Στα προηγούμενα άρθρα αυτής της σειράς εξετάσαμε επιμέρους πτυχές του ίδιου προβλήματος: τη δυσκολία χρηματοδότησης των μικρομεσαίων επιχειρήσεων, την ανάγκη για ζωντανή αποτίμηση της πραγματικής τους αξίας, τη σημασία της συνεργασίας απέναντι στις οικονομίες κλίμακας και την ανάγκη αξιοποίησης των διαθέσιμων πόρων με μεγαλύτερη αποτελεσματικότητα. Όλες αυτές οι ιδέες οδηγούν, κατά τη γνώμη μου, σε ένα κοινό συμπέρασμα. Το μέλλον της χρηματοδότησης βασίζεται στον κύκλο των δεδομένων.
Η ρίζα του προβλήματος: γιατί χρηματοδοτείται η υποθήκη και όχι η αξία
Η μεγαλύτερη αδυναμία του σημερινού συστήματος είναι η έλλειψη αξιόπιστης πληροφόρησης. Όταν ο χρηματοδότης δυσκολεύεται να αξιολογήσει την πραγματική εικόνα μιας επιχείρησης, αναζητά ασφάλεια στις εμπράγματες εγγυήσεις. Έτσι, η αξία της επιχειρηματικής δραστηριότητας περνά σε δεύτερη μοίρα και πρωταγωνιστεί η ακίνητη περιουσία. Το αποτέλεσμα είναι γνωστό. Μια δυναμική επιχείρηση χωρίς σημαντικά περιουσιακά στοιχεία δυσκολεύεται να χρηματοδοτήσει την ανάπτυξή της, ενώ μια λιγότερο παραγωγική επιχείρηση με ισχυρές εξασφαλίσεις αποκτά ευκολότερη πρόσβαση σε κεφάλαιο.
Ο κύκλος δεδομένων
Πιστεύω ότι αυτή η ισορροπία μπορεί να αλλάξει. Όταν οι καθημερινές συναλλαγές παράγουν επαληθευμένα δεδομένα σε πραγματικό χρόνο, δημιουργούν μια διαρκή εικόνα της οικονομικής λειτουργίας της επιχείρησης. Τα δεδομένα αυτά μπορούν να στηρίξουν μια δυναμική αποτίμηση, να μειώσουν το αντιλαμβανόμενο ρίσκο και τελικά να οδηγήσουν σε ευνοϊκότερους όρους χρηματοδότησης. Έτσι δημιουργείται ένας ενάρετος κύκλος. Η διαφάνεια ενισχύει την εμπιστοσύνη. Η εμπιστοσύνη προσελκύει κεφάλαιο. Το κεφάλαιο χρηματοδοτεί την ανάπτυξη και η ανάπτυξη παράγει ακόμη περισσότερα αξιόπιστα δεδομένα.
Η πληροφορία ως νέα εγγύηση
Η ουσιαστική αλλαγή βρίσκεται εδώ. Το κέντρο βάρους μετατοπίζεται από την υλική εγγύηση στην πληροφοριακή αξιοπιστία. Μια επιχείρηση αποκτά αξία επειδή αποδεικνύει καθημερινά τη συνέπειά της μέσα από τις πραγματικές συναλλαγές της. Με αυτόν τον τρόπο χτίζει σταδιακά ένα ιστορικό αξιοπιστίας, ανεξάρτητα από το μέγεθος ή την περιουσία της. Η διαφάνεια μετατρέπεται σε πραγματικό οικονομικό πλεονέκτημα.
Η ιδέα αυτή εφαρμόζεται ήδη στη διεθνή αγορά. Μεγάλες ψηφιακές πλατφόρμες, όπως η Amazon, η Shopify και η Stripe, αξιολογούν τη χρηματοδοτική ικανότητα των συνεργατών τους κυρίως μέσα από τη συνεχή ροή των συναλλαγών τους.
Η διαφορά βρίσκεται στο ότι τα δεδομένα αντικαθιστούν μεγάλο μέρος της αβεβαιότητας που χαρακτήριζε τις παραδοσιακές διαδικασίες χρηματοδότησης.
Το ζητούμενο είναι να αξιοποιηθεί η ίδια λογική σε ένα ανοιχτό, εποπτευόμενο και διαφανές πλαίσιο που θα λειτουργεί προς όφελος της ελληνικής μικρομεσαίας επιχείρησης.
Ένας νέος ρόλος για τον λογιστή
Σε αυτό το σύστημα, ο ρόλος του λογιστή και του φοροτεχνικού αναβαθμίζεται. Από καταχωρητής του παρελθόντος, γίνεται εγγυητής της ποιότητας των δεδομένων και σύμβουλος που ερμηνεύει τον ζωντανό παλμό της επιχείρησης. Η αξία του επαγγέλματος μετατοπίζεται από την καταχώρηση στην κρίση, εκεί που πάντα ανήκε.
Το πραγματικό ζητούμενο
Η τεχνολογία υπάρχει. Το θεσμικό πλαίσιο εξελίσσεται. Οι διεθνείς πρακτικές αποδεικνύουν ότι η χρηματοδότηση μπορεί να βασιστεί περισσότερο στα πραγματικά δεδομένα και λιγότερο στις παραδοσιακές εξασφαλίσεις.
Το επόμενο βήμα αφορά τη σύνθεση όλων αυτών των εργαλείων σε ένα ενιαίο οικοσύστημα που θα υπηρετεί τις ανάγκες της ελληνικής μικρομεσαίας επιχειρηματικότητας.
Κατά τη γνώμη μου, αυτή είναι η ουσιαστική μετάβαση για το μέλλον: από τη χρηματοδότηση της περιουσίας στη χρηματοδότηση της αξιοπιστίας. Και η αξιοπιστία χτίζεται καθημερινά, μέσα από τα δεδομένα που παράγει η ίδια η επιχείρηση.
Η μετάβαση από την υλική στην πληροφοριακή εγγύηση είναι η κατεύθυνση προς την οποία κινείται ήδη ο κόσμος. Το ερώτημα είναι μόνο αν η Ελλάδα θα την ακολουθήσει έγκαιρα ή θα την υποστεί καθυστερημένα.
Χρήστος Ι. Γρηγοράτος,
Accountsaints, Λογιστής – Φοροτεχνικός, Μέλος ΟΕΕ
Η «Πελοπόννησος» και το pelop.gr σε ανοιχτή γραμμή με τον Πολίτη
Η φωνή σου έχει δύναμη – στείλε παράπονα, καταγγελίες ή ιδέες για τη γειτονιά σου.
Ακολουθήστε μας για όλες τις ειδήσεις στο Bing News και το Google News
